Asset Management Wir verstehen uns als Kompetenzzentrum für die Vermögensverwaltung der Vorsorgegelder innerhalb der Migros-Gruppe. Anlagestrategie Anlageorganisation Asset Allokation Performance Stimmrechtsverhalten Asset Allokation per 31. August 2023 Wir setzen die vorgegebene Anlagestrategie verantwortungsvoll um. WertAsset Strategie Bandbreiten Mio. CHFAllokation2023min. max. Kapitalanlagen28'103100.0%100.0% Nominalanlagen8'96831.9%33.0%30%38%Liquidität4601.6%1.0%0%8%Darlehen / Hypotheken2'1367.6%8.0%5%10%Obligationen CHF Eidgenossen1510.5%2.0%0%5%Obligationen CHF ex Eidgenossen1'0763.8%3.0%0%5%Staatsobligationen FW5091.8%2.0%0%5%Unternehmensobligationen FW2'0467.3%8.0%4%12%Obligationen Satelliten2'5919.3%9.0%6%12% 8'37529.2%28.0%23%33%Aktien7'60027.1%28.0%23%33%Aktien Schweiz2'0227.2%7.0%4%10%Aktien Ausland4'33115.4%16.0%12%20%Aktien Satelliten1'2474.5%5.0%2%8% Immobilien10'96539.0%37.0%30%42%Immobilien Schweiz Direktanlagen7'00024.9%24.0%20%28%Immobilien Ausland Indirekt2'5008.9%9.0%5%12%Infrastrukturanlagen1'4655.2%4.0%2%6% Gold physisch5692.0%2.0%0%3% Asset Allokation per 31. Dezember 2022 Wert Asset Strategie Bandbreiten Mio. CHF Allokation 2021 min. max. Kapitalanlagen 27'624 100.0% 100.0% Nominalanlagen 9'013 32.6% 33.0% 30% 38% Liquidität 629 2.3% 1.0% 0% 8% Darlehen / Hypotheken 2'196 7.9% 8.0% 5% 10% Obligationen CHF Eidgenossen 101 0.4% 2.0% 0% 5% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen 990´ 3.6% 3.0% 0% 5% Staatsobligationen FW 511 1.8% 2.0% 0% 5% Unternehmensobligationen FW 2'065 7.5% 8.0% 4% 12% Obligationen Satelliten 2'523 9.1% 9.0% 6% 12% Aktien 6'958 25.2% 28.0% 23% 33% Aktien Schweiz 1'939 7.0% 7.0% 4% 10% Aktien Ausland 3'855 14.0% 16.0% 12% 20% Aktien Satelliten 1'165 4.2% 5.0% 2% 8% Immobilien 11'096 40.2% 37.0% 30% 42% Immobilien Schweiz Direktanlagen 6'839 24.8% 24.0% 20% 28% Immobilien Ausland Indirekt 2'800 10.1% 9.0% 5% 12% Infrastrukturanlagen 1'457 5.3% 4.0% 2% 6% Gold physisch 558 2.0% 2.0% 0% 3% Asset Allokation per 31. Dezember 2021 Wert Asset Strategie Bandbreiten Mio. CHF Allokation 2021 min. max. Kapitalanlagen 29'745 100.0% 100.0% Nominalanlagen 10'301 34.6% 33.0% 30% 38% Liquidität 540 1.8% 1.0% 0% 8% Darlehen / Hypotheken 2'280 7.7% 8.0% 5% 10% Obligationen CHF Eidgenossen 32 0.1% 2.0% 0% 5% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen 1'070´ 3.6% 3.0% 0% 5% Staatsobligationen FW 575 1.9% 2.0% 0% 5% Unternehmensobligationen FW 2'534 8.5% 8.0% 4% 12% Obligationen Satelliten 3'271 11.0% 9.0% 6% 12% Aktien 8'529 28.7% 28.0% 23% 33% Aktien Schweiz 2'332 7.8% 7.0% 4% 10% Aktien Ausland 4'861 16.3% 16.0% 12% 20% Aktien Satelliten 1'336 4.6% 5.0% 2% 8% Immobilien 10'364 34.8% 37.0% 30% 42% Immobilien Schweiz Direktanlagen 6'477 21.8% 24.0% 20% 28% Immobilien Ausland Indirekt 2'781 9.3% 9.0% 5% 12% Infrastrukturanlagen 1'106 3.7% 4.0% 2% 6% Gold physisch 551 1.9% 2.0% 0% 3% Asset Allokation per 31. Dezember 2020 WertAsset Strategie Bandbreiten Mio. CHFAllokation2020min. max. Kapitalanlagen27'523100.0%100.0% Nominalanlagen10'46438.0%40.0%35%45%Liquidität1'1034.0%1.0% Darlehen2'1447.8%5.0% Obligationen CHF Eidgenossen20.0%5.0% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen6402.3%4.0% Obligationen CHF Ausland3741.4%3.0% Staatsobligationen5371.9%5.0% Unternehmensobligationen2'83910.3%12.0% Obligationen Satellitenanlagen2'82610.3%5.0% Aktien8'20029.8%30.0%25%35%Aktien Schweiz2'1467.8%8.0% Aktien Ausland (tw. abgesichert)4'67317.0%17.0% Aktien Satellitenanlagen1'3815.0%5.0% Immobilien8'86032.2%30.0%25%35%Immobilien Schweiz6'09722.2%25.0% Immobilien Satellitenanlagen2'76310.0%5.0% Asset Allokation per 31. Dezember 2019 WertAsset Strategie Bandbreiten Mio. CHFAllokation2019min. max. Kapitalanlagen25'998100.0%100.0% Nominalanlagen9'81437.7%40.0%35%45%Liquidität9073.5%1.0% Darlehen1'9047.3%5.0% Obligationen CHF Eidgenossen20.0%5.0% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen6192.4%4.0% Obligationen CHF Ausland3801.5%3.0% Staatsobligationen4191.6%5.0% Unternehmensobligationen2'81110.8%12.0% Obligationen Satellitenanlagen2'77210.6%5.0% Aktien7'84330.2%30.0%25%35%Aktien Schweiz2'1058.2%8.0% Aktien Ausland (tw. abgesichert)4'42917.0%17.0% Aktien Satellitenanlagen1'3085.0%5.0% Immobilien8'34132.1%30.0%25%35%Immobilien Schweiz5'75422.1%25.0% Immobilien Satellitenanlagen2'58710.0%5.0% Asset Allokation per 31. Dezember 2018 WertAsset Strategie Bandbreiten Mio. CHFAllokation2018min. max. Kapitalanlagen23'333100.0%100.0% Nominalanlagen9'12739.1%40.0%35%45%Liquidität6012.6%1.0% Darlehen1'5626.7%5.0% Obligationen CHF Eidgenossen970.4%5.0% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen5582.4%4.0% Obligationen CHF Ausland3811.6%3.0% Staatsobligationen6542.8%5.0% Unternehmensobligationen2'82012.1%12.0% Obligationen Satellitenanlagen2'45510.5%5.0% Aktien6'62128.4%30.0%25%35%Aktien Schweiz1'7527.5%8.0% Aktien Ausland (tw. abgesichert)3'80916.3%17.0% Aktien Satellitenanlagen1'0604.6%5.0% Immobilien7'58432.5%30.0%25%35%Immobilien Schweiz5'44223.3%25.0% Immobilien Satellitenanlagen2'1429.2%5.0% Asset Allokation per 31. Dezember 2017 Wert Asset Strategie Bandbreiten Mio. CHF Allokation 2017 min. max. Kapitalanlagen 23'796 100.0% 100.0% Nominalwerte 8'846 37.2% 40.0% 35% 45% Liquidität 515 2.2% 1.0% Darlehen 1'370 5.8% 5.0% Obligationen CHF Eidgenossen 93 0.4% 5.0% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen 609 2.6% 4.0% Obligationen CHF Ausland 333 1.4% 3.0% Staatsobligationen FW abgesichert 708 3.0% 5.0% Unternehmensobligationen FW abgesichert 2'871 12.0% 12.0% Obligationen Satellitenanlagen 2'348 9.8% 5.0% Aktien 7'773 32.6% 30.0% 25% 35% Aktien Schweiz 1'936 8.1% 8.0% Aktien Ausland (tw. abgesichert) 4'600 19.3% 17.0% Aktien Satellitenanlagen 1'237 5.2% 5.0% Immobilien 7'177 30.2% 30.0% 25% 35% Immobilien Schweiz 5'270 22.1% 25.0% Immobilien Satellitenanlagen 1'906 8.1% 5.0% Asset Allokation per 31. Dezember 2016 Wert Asset Strategie Bandbreiten Mio. CHF Allokation 2016 min. max. Kapitalanlagen 22'202 100.0% 100.0% Nominalwerte 8'142 36.6% 40.0% 35% 45% Liquidität 490 2.2% 1.0% Darlehen 1'053 4.6% 5.0% Obligationen CHF Eidgenossen 93 0.4% 5.0% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen 743 3.3% 4.0% Obligationen CHF Ausland 395 1.8% 3.0% Staatsobligationen FW abgesichert 679 3.1% 5.0% Unternehmensobligationen FW abgesichert 2'613 11.8% 12.0% Obligationen Satellitenanlagen 2'076 9.4% 5.0% Aktien 7'052 31.8% 30.0% 25% 35% Aktien Schweiz 1'811 8.2% 8.0% Aktien Ausland (tw. abgesichert) 4'080 18.4% 17.0% Aktien Satellitenanlagen 1'162 5.2% 5.0% Immobilien 7'008 31.6% 30.0% 25% 35% Immobilien Schweiz 5'396 24.3% 25.0% Immobilien Satellitenanlagen 1'611 7.3% 5.0% Asset Allokation per 31. Dezember 2015 Wert Asset Strategie Bandbreiten Mio. CHF Allokation 2015 min. max. Kapitalanlagen 21'122.9 100.0% 100.0% Nominalanlagen 7'987.2 37.8% 40.0% 35% 45% Liquidität 550.1 2.6% 1.0% Darlehen 859.3 4.1% 4.0% Obligationen CHF Eidgenossen 144.8 0.7% 5.0% Obligationen CHF Inland ex Eidgenossen 825.3 3.9% 4.0% Obligationen CHF Ausland 498.5 2.3% 4.0% Staatsobligationen FW abgesichert 934.2 4.4% 5.0% Unternehmensobligationen FW abgesichert 2'485.8 11.8% 12.0% Obligationen Satellitenanlagen 1'689.2 8.0% 5.0% Aktien 6'625.0 31.4% 30.0% 25% 35% Aktien Schweiz 1'893.9 9.0% 8.0% Aktien Ausland (tw. abgesichert) 3'691.8 17.5% 17.0% Aktien Satellitenanlagen 1'039.3 4.9% 5.0% Immobilien 6'510.7 30.8% 30.0% 25% 35% Immobilien Schweiz 5'114.9 24.2% 25.0% Immobilien Satellitenanlagen 1'395.8 6.6% 5.0%
